Puerto Serrano - Cadiz

"El presidente del Gobierno, José Luis Rodríguez Zapatero, ha señaladoen rueda de prensa durante la celebración de la 64 Aasamblea General de Naciones Unidas, centrada en el Cambio Climático, que una de las causas de la actual crisis financiera mundial se debe al cambio climático."

Leído en la nación.es

A ver, que alguien se lo explique a ZP (que supongo, son las iniciales de Zampa PO..AS).

A ver, que desde que se ha ido” Solbelon”, no hay quien le de una clase de economía en dos tardes (yo no soy el más adecuado).

Obviamente, hay que tener en cuenta, que este “ser” , dice que unas de las causas de la crisis es el cambio climático. (no sé si es que ahora Obama es su amigo y no quiere echarle la culpa de la crisis a los EEUU, como hacia antes, ó es que quiere conseguir los votos de los ecologistas, vistas a las próximas elecciones)


Jolines,, hasta me imagino la conversación si tuviera delante mía a estos ineptos que nos gobiernan.

Hay va:

1. Durante tiempo, los tipos de interés en los mercados financieros internacionales han sido bajos (podríamos decir incluso excepcionalmente bajos).

2. Esto provoco que los Bancos vieran que su negocio disminuía, ello conllevo, a:

A.-) Pagar algo por los depósitos de los clientes.

B.-) Dar préstamos a bajo interés.

Ello provoco que los márgenes de intermediación cayeran.

3. Entonces a un americano (no sé a quién de ellos), pensó que los bancos deberían hacer un par de cosas, tales como:

A.-) Dar préstamos más arriesgados, por lo que podría darse el lujo de cobrar mayores intereses.

B.-) Y, además podría compensar el bajo Margen aumentando el número de operaciones, en definitiva 500 x poco es más que 50 x poco.

4. Con respecto al párrafo “A” del punto anterior, decidieron:

A.-) Dar hipotecas a los llamados “ninja” (no income, no job, no assets) de ahí sus iniciales “ninja”, por favor, “ZP”, que no se trata de asesinos a sueldo del antiguo imperio Nipón, o sea, me refiero a los llamados “ninja” hipotecarios.

B.-). Ello obviamente provocaba que habría que cobrarles más intereses, debido a que había más riesgo.

C.-) Con ello se aprovechaba el boom inmobiliario que había en ese momento en el mercado estadounidense.

D.-) Como se dieron cuenta de que aquello funcionaba, y que además, les iba de perlas, decidieron dar créditos hipotecarios por un valor superior al valor de la casa que compraba el “ninja”, porque, con el citado boom inmobiliario, esa casa, en pocos meses, valdría más que la cantidad dada en préstamo.

E.-) Eso es lo que todos conocemos como “hipotecas subprime”

F.-) Como la economía americana iba de escándalo, el deudor hoy insolvente (si se quedaba en paro), mañana podría encontrar trabajo y pagar la deuda sin mayores problemas.

G.-) El planteamiento fue bien durante años. Durante ese tiempo, el “ninja” pagaban los plazos de la hipoteca, además, como les daban más dinero de lo que le costo la casa, se compraron el coche, hicieron reformas en la casa, etc..

Hasta aquí, creo que esta la cosa clara.

Claro esta, eso es si todo funciona, por que como algo falle, nos damos de ostias financieras.


Bien, continuemos pues:


En cuanto al número de operaciones, como los bancos (americanos) daban muchos préstamos hipotecarios, se les iba agotando el dinero, bien, cual fue la solución.

Pues es obvia. Acudir a bancos extranjeros (para eso esta la globalización).

Así que; el dinero que yo ingresaba hoy en la oficina de la caja de Ahorros “San Váyase usted a saber”, ó del banco, “Si me das tu dinero lo negocio”, ese mismo dinero, el dinero que yo, hoy por la mañana, ingresaba en esa oficina, podría estar esa misma tarde en California, porque allí hay un Banco, al que mi Caja de Ahorros, o Banco, le ha prestado mi dinero para que se lo preste a un “ninja”.

Por supuesto, el de California, no sabe que el dinero le llega desde mi pueblo, y yo no sé que mi dinero, depositado en una entidad seria, empieza a estar en un cierto riesgo. Tampoco lo sabe el Director de la Oficina de mi Caja, ó Banco.

Tampoco lo sabe el Presidente de la Caja de Ahorros, ó Banco, que sólo sabe que tiene invertida una parte del dinero de sus inversores en un Banco (más ó menos) importante de los Estados Unidos.

De esta forma, cuando uno ve los noticiarios, puede llegar a pensar, estos americanos están locos, como dan Hipotecas subprime, y lo que no se da uno cuenta es del riesgo que esta corriendo su dinero también.

Bien, aquí, quizás algunos os estéis preguntando, y ¿Que pasa con las “Normas de Basilea”?, las cuales, como todos muy bien sabemos, exigen a todos los Bancos del mundo que tengan un Capital mínimo en relación con sus Activos:

Pongamos de ejemplo, el Banco de California:

ACTIVO PASIVO

Dinero en Caja Dinero que le han prestado otros Bancos
Créditos concedidos Capital
Reservas

TOTAL X millones X millones




Ya sé lo que quizás os estéis preguntando, ¿Entonces, si el Banco está pidiendo dinero a otros Bancos y dando muchos créditos, el porcentaje de Capital sobre el Activo de ese Banco baja y no cumple con las citadas Normas de Basilea.? Jejejejejeje.

¿ Y como salimos de esta?. Bien; Hay que inventar algo nuevo. Y eso nuevo se llama Titulización. (ya sé que la palabrota tiene güasa, pero os doy mi palabra de honor que no se trata de ningún insulto).

¿Y en que consiste?

Pues en lo siguiente. el Banco de California coge y realiza un paquete, es decir, “empaqueta” las hipotecas -prime y subprime- en paquetes que se llaman MBS (Mortgage Backed Securities, o sea, Obligaciones garantizadas por hipotecas).

¿Que es eso?.

Eso es que, donde antes tenia 1.000 hipotecas “sueltas”, dentro de la Cuenta “Créditos concedidos”, ahora tiene 10 paquetes de 100 hipotecas cada uno, en los que hay de todo, bueno (prime) y malo (subprime).

Bien,, ahora, los del Banco de California, tiene que vender rápidamente esos 10 paquetes:

Y os estaréis preguntando,, y ,, ¿Dónde va el dinero que obtiene por esos paquetes? ,, esta clarísimo,,,… Va al Activo, a la Cuenta de “Dinero en Caja”, que aumenta, disminuyendo por el mismo importe la Cuenta “Créditos concedidos”, con lo cual la proporción Capital/Créditos concedidos mejora y,,,,,,,,TACHAN,,,, TACHAN,,,,TACHAN,,,,el Balance del Banco cumple con las “Normas de Basilea”.

Ya lo sé,, ya lo sé,, y ahora os estaréis preguntando,,, y,,,¿Quién compra esos paquetes y además los compra rápidamente para que el Banco de California “limpie” su Balance de forma y manera inmediata? ¡Muy buena pregunta!

El Banco de California crea unas entidades filiales, los conduits que como todos sabemos, no son Sociedades, sino fondos ó trust, y que, por ello no tienen obligación de consolidar sus Balances con los del Banco matriz. Es decir, de repente aparecen en el mercado dos tipos de entidades:

1ª.- El Banco de California, con la cara limpia
2ª.- El California Trust Corporation (o el nombre que le queráis poner), con el siguiente Balance:

ACTIVO PASIVO

Los 10 paquetes de hipotecas Capital: lo que ha pagado por esos paquetes


Bien. Si cualquier persona que trabaja en la Caja de Ahorros ó del Banco, desde el Presidente al contable, supiera algo de esto, se buscaría rápidamente otro empleo. Mientras tanto, todos hablan de sus espectaculares inversiones internacionales, y ojito,, que nosotros permaneceremos tranquilos, por que creemos que nuestro dinero esta a salvo.

Biennnnnnnn,, lo sé,, lo sé,, lo sé,, os estaréis preguntando, yyyy ¿Cómo se financian los conduits? En otras palabras, ¿de dónde sacan dinero para comprar al Banco de California los paquetes de hipotecas? Esta clarísimo, entre otros sitios y lugares:

a. Mediante créditos de otros Bancos

b. Contratando los servicios de Bancos de Inversión que pueden vender esos MBS a Fondos de Inversión, Sociedades de Capital Riesgo, Aseguradoras, Financieras, Sociedades patrimoniales de una familia, etc.

Empezáis a daros cuenta, que ya el problema empieza a afectar a nuestras familias.

¿Por qué los “ninjas” dejaron de pagar las hipotecas?

Bien, entre otras causas.

1º.- Por que los “ninjas” empezaron a darse cuenta de que no podrían pagar sus hipotecas

2º A que el precio de las viviendas en Estados Unidos se desplomo.


Creo,, que más o menos se entiende. No quiero dilatarme más.

Y ZP,,,, esto se aprende en “educación para la ciudadanía”.

Disculpad el tostonazo y perdonadme el que os haya hablado como sino lo supierais,, es que me imaginaba una conversación con ZP, la Bibi, etc.

Bueno un abrazo muy grande y que descanseis.

P.D. : Que paseis un muy buen fin de semana!!

Me gustaría conocer otras opiniones, pues considero esta muy interesante y así, ya que no soy muy entendido en la materia, puedo compararla con otras.

Esa es la explicacion de la crisis finaciera mundial de Leopoldo Abadia.
Hace unos meses colgue su articulo por aqui. El hombre y su explicacion se hicieron famosos y se les pudo ver en articulos, blogs, foros, libro, en buenafuente y por supuesto en internet:

https://ww.youtube.com/watch?v=lU-j2mIwOpE.


Saludos

Gracias pteodactilo,, voy a verla.

Yo sé como acabar con la crisis,,,jajajajajaja,, quizás alguién pueda explicaroslo,,jajajjajaja